احسب الملاءة المالية والسيولة والقدرة على البقاء لديك

01 - معدل التدفق النقدي التشغيلي

تعد نسبة التدفق النقدي التشغيلي واحدة من أهم نسب التدفق النقدي. التدفق النقدي هو مؤشر على كيفية انتقال الأموال إلى الشركة والخروج منها وكيفية دفع فواتيرك.

يتعلق التدفق النقدي التشغيلي بالتدفقات النقدية التي تحققها الشركة من العمليات إلى ديونها الحالية. وهو يقيس مدى سيولة الشركة في المدى القصير حيث أنها تتعلق بالدين الحالي والتدفقات النقدية من العمليات.

نسبة التدفقات النقدية العاملة = التدفقات النقدية من العمليات / المطلوبات المتداولة حيث:

التدفقات النقدية من العمليات تأتي خارج بيان التدفقات النقدية والخصوم المتداولة تأتي من الميزانية العمومية

إذا كان معدل التدفق النقدي التشغيلي لشركة ما أقل من 1.0 ، فإن الشركة لا تقوم بتوليد ما يكفي من المال لسداد ديونها قصيرة الأجل التي هي حالة خطيرة. من الممكن أن تكون الشركة غير قادرة على الاستمرار في العمل.

02 - السعر / نسبة التدفق النقدي

غالباً ما يعتبر السعر إلى نسبة التدفق النقدي مؤشراً أفضل لقيمة الشركة من نسبة السعر إلى الأرباح. إنها نسبة مفيدة حقًا لشركة يجب معرفتها ، خاصة إذا كانت الشركة متداولة علنًا. يقارن سعر سهم الشركة إلى التدفق النقدي الذي تولده الشركة على أساس السهم.

حساب نسبة السعر / التدفق النقدي على النحو التالي:

نسبة التدفق النقدي / السعر = سعر السهم / التدفق النقدي التشغيلي للسهم حيث:

سعر السهم عادة ما يكون سعر إغلاق السهم في يوم معين ويتم أخذ التدفق النقدي التشغيلي من قائمة التدفقات النقدية . يستخدم بعض أصحاب الأعمال التدفق النقدي المجاني في المقام بدلاً من التدفق النقدي التشغيلي.

تجدر الإشارة إلى أن معظم المحللين لا يزالون يستخدمون نسبة السعر / الأرباح في تحليل التقييم .

03 - نسبة هامش التدفق النقدي

تعتبر نسبة هامش التدفقات النقدية نسبة هامة لأنها تعبر عن العلاقة بين النقد المتولد من العمليات والمبيعات. تحتاج الشركة إلى السيولة لدفع الأرباح ، والموردين ، والديون الخدمية ، والاستثمار في الأصول الرأسمالية الجديدة ، وبالتالي فإن النقد لا يقل أهمية عن الربح لشركة تجارية.

يقيس معدل هامش التدفقات النقدية قدرة الشركة على ترجمة المبيعات إلى نقد. الحساب هو:

التدفق النقدي من التدفقات النقدية التشغيلية / صافي المبيعات = _____٪.

04 - التدفق النقدي من العمليات / متوسط ​​مجموع المطلوبات

التدفق النقدي من العمليات / متوسط ​​إجمالي المطلوبات هو نسبة مماثلة إلى إجمالي نسبة الدين / إجمالي الأصول المستخدمة. كل من قياس الملاءة المالية للشركة أو قدرتها على سداد ديونها والحفاظ على رأسها فوق الماء. ومع ذلك ، فالأولى أفضل ، لأنها تقيس هذه القدرة على مدى فترة زمنية بدلاً من وقت معين.

يتم حساب هذه النسبة على النحو التالي:

التدفق النقدي من العمليات / متوسط ​​مجموع الخصوم = _______٪ حيث:

يتم أخذ التدفق النقدي من العمليات من بيان التدفقات النقدية ومتوسط ​​إجمالي المطلوبات هو متوسط ​​إجمالي المطلوبات من عدة فترات زمنية للالتزامات المستلمة من الميزانية العمومية .

وكلما ارتفعت النسبة ، كانت مرونة الشركة المالية أفضل وقدرتها على سداد ديونها.

05 - النسبة الحالية

النسبة الحالية هي أبسط نسب التدفق النقدي. يخبر صاحب العمل إذا كانت الأصول الحالية كافية للوفاء بالديون الحالية. يتم حساب النسبة على النحو التالي:

> النسبة الحالية = الأصول الجارية / الخصوم المتداولة = ______X

يأتي كلا المصطلحين من الميزانية العمومية للشركة . ويوضح الجواب عدد المرات التي تستطيع فيها الشركة الوفاء بديونها قصيرة الأجل وهي مقياس لسيولة الشركة.

06 - نسبة السيولة (اختبار الحمض)

تعتبر النسبة السريعة ، أو اختبار الحمض ، اختبارًا أكثر تحديدًا للسيولة من النسبة الحالية. ويخرج المخزون من المعادلة ويقيس سيولة الشركة إذا لم يكن لديه مخزون لبيعه للوفاء بالتزامات ديونه قصيرة الأجل. إذا كانت النسبة السريعة أقل من 1.0 مرة ، فعليها أن تبيع المخزون للوفاء بالديون قصيرة الأجل ، وهو ليس موقعًا جيدًا للشركة.

فيما يلي الحساب الخاص بالنسبة السريعة:

نسبة السيولة السريعة = الأصول الجارية - المخزون / المطلوبات المتداولة حيث يتم أخذ جميع الشروط من الميزانية العمومية للشركة.