تمويل أسهم رأس المال
قد يكون لديك بعض النقود التي تريد وضعها في العمل بنفسك ، بحيث تكون قاعدتك الأولية.
ربما لديك أيضًا عائلة أو أصدقاء مهتمين بفكرة عملك ويرغبون في الاستثمار في عملك. قد يبدو ذلك جيدًا بالنسبة لك ، ولكن حتى لو كان هذا هو الترتيب الأفضل لك ، فهناك عوامل يجب مراعاتها قبل أن تقفز. إذا قررت قبول استثمارات من العائلة والأصدقاء ، فستستخدم نوعًا من التمويل يسمى تمويل الأسهم.
هناك شيء واحد تريد أن تكون واضحًا بشأنه هو ما إذا كانت عائلتك وأصدقائك يرغبون في الاستثمار في عملك أو إقراضك بعض المال لنشاطك التجاري. هذا هو التمييز الحاسم! إذا كانوا يريدون الاستثمار ، فإنهم يقدمون لك تمويل الأسهم . إذا كانوا يريدون إعارة المال لعملك ، فإن ذلك يختلف تمامًا ويعتبر في الواقع تمويلًا للديون.
مزايا تمويل الأسهم
- يمكنك استخدام أموالك النقدية ومستثمرك عندما تبدأ عملك في جميع تكاليف البدء ، بدلاً من دفع مبالغ كبيرة من القروض إلى البنوك أو المنظمات أو الأفراد الآخرين. يمكنك الحصول على دون عبء الديون على ظهرك.
- إذا قمت بإعداد نشرة للمستثمرين ، ووضحت لهم أن أموالهم معرضة للخطر في مشروعك الجديد المبتدئ ، فسوف يفهمون أنه في حالة فشل نشاطك التجاري ، فإنهم لن يستردوا أموالهم.
- اعتمادًا على من هم مستثمروك ، قد يقدمون لك مساعدة تجارية قيمة قد لا تمتلكها. هذا يمكن أن يكون مهما ، لا سيما في الأيام الأولى من شركة جديدة. قد ترغب في النظر في المستثمرين الملاك أو تمويل رأس المال الاستثماري . اختر مستثمرك بحكمة!
مساوئ تمويل الأسهم
- تذكر أن مستثمريك سيحصلون فعليًا على جزء من نشاطك التجاري ؛ حجم هذه القطعة يعتمد على مقدار المال الذي يستثمرونه. ربما لن ترغب في التخلي عن السيطرة على عملك ، لذلك عليك أن تكون على علم بذلك عندما توافق على اتخاذ المستثمرين. يتوقع المستثمرون حصة من الأرباح ، في حالة حصولك على تمويل للديون ، فإن البنوك أو الأفراد يتوقعون فقط سداد قروضهم. إذا لم تحقق أرباحًا خلال السنوات الأولى من عملك ، فلا يتوقع المستثمرون دفع أجورهم ولا يكون لديك القرد على ظهرك من سداد القروض.
- نظرًا لأن مستثمارك يمتلكون جزءًا من نشاطك التجاري ، فمن المتوقع أن تتصرف وفقًا لمصالحهم الفضلى فضلاً عن اهتماماتك الخاصة ، أو يمكنك فتح نفسك أمام دعوى قضائية. في بعض الحالات ، إذا جعلت الأوراق المالية الخاصة بشركتك متاحة لعدد قليل من المستثمرين ، فقد لا تضطر إلى الدخول في الكثير من الأعمال الورقية ، ولكن إذا فتحت نفسك للتداول العام الواسع ، فإن الأوراق قد تطغى عليك. سوف تحتاج إلى مراجعة لجنة الأوراق المالية والبورصات لمعرفة المتطلبات قبل اتخاذ القرارات حول مدى رغبتك في فتح أعمالك التجارية للاستثمار.
تمويل الدين
إذا قررت أنك لا تريد أن تأخذ على المستثمرين وتريد السيطرة الكاملة على العمل بنفسك ، قد ترغب في متابعة تمويل الديون من أجل البدء في عملك.
ربما تحاول الاستفادة من مصادر التمويل الخاصة بك أولاً باستخدام القروض الشخصية وقروض المنازل ، وحتى بطاقات الائتمان . ربما تكون الأسرة أو الأصدقاء مستعدون لإعطائك الأموال اللازمة بأسعار فائدة أقل وشروط سداد أفضل. التقدم بطلب للحصول على قرض عمل هو خيار آخر.
مزايا تمويل الديون
- يسمح لك تمويل الديون بالتحكم في مصيرك فيما يتعلق بعملك. ليس لديك مستثمرون أو شركاء للإجابة عليها ويمكنك اتخاذ جميع القرارات. أنت تمتلك كل الربح الذي تحققه.
- إذا كنت تمول عملك باستخدام الديون ، فإن الفائدة التي تدفعها على قرضك قابلة للاقتطاع من الضرائب. وهذا يعني أنها تحمي جزءًا من دخل شركتك من الضرائب وتخفّض التزامك الضريبي كل عام. يعتمد اهتمامك عادة على سعر الفائدة الأساسي .
- المقرضين الذين تقترض منهم المال لا يشاركونك في أرباحك. كل ما عليك القيام به هو جعل دفعات القرض الخاصة بك في الوقت المناسب.
- يمكنك تقديم طلب للحصول على قرض إدارة الأعمال الصغيرة التي لديها شروط أكثر ملاءمة للشركات الصغيرة من القروض المصرفية التجارية التقليدية.
مساوئ تمويل الديون
قد تكون مساوئ اقتراض الأموال من أجل شركة صغيرة كبيرة. قد يكون لديك مدفوعات قروض كبيرة في الوقت الذي تحتاج فيه إلى أموال لتكاليف البدء. إذا لم تقم بتسديد دفعات القروض في الوقت المحدد لبطاقات الائتمان أو البنوك التجارية ، فيمكنك أن تدمر تصنيفك الائتماني وتجعل الاقتراض مستقبلاً صعباً أو مستحيلاً. إذا لم تقم بتسديد دفعات القرض في الوقت المحدد إلى العائلة والأصدقاء ، فيمكنك إجهاد هذه العلاقات.
بالنسبة إلى نشاط تجاري جديد ، قد تطلب منك المصارف التجارية أن تتعهد بأصولك الشخصية قبل أن تقدم لك قرضًا. إذا انحسرت أعمالك ، فستفقد أصولك الشخصية.
في أي وقت تستخدم فيه تمويل الديون ، فأنت تتعرض لخطر الإفلاس . كلما زاد تمويل الديون التي تستخدمها ، زادت مخاطر الإفلاس. قم بحساب نسبة الدين إلى حقوق المساهمين لتحديد مقدار الدين الخاص بشركتك مقارنةً بحصصها.
سيخبرك البعض أنك إذا قمت بدمج أعمالك ، فإن أصولك الشخصية آمنة. لا تكن متأكدًا من هذا. حتى إذا قمت بالتضمين ، فإن معظم المؤسسات المالية ستظل بحاجة إلى عمل جديد للتعهد بممارسة الأعمال أو الأصول الشخصية كضمان لقروض عملك. لا يزال بإمكانك فقدان الأصول الشخصية الخاصة بك.
ما هو أفضل؛ تمويل الديون أو رأس المال؟ تعتمد على الموقف. إن رأسمالك المالي ، والمستثمرين المحتملين ، والوضع الائتماني ، وخطة العمل ، والوضع الضريبي ، والحالة الضريبية للمستثمرين ، ونوع العمل الذي تخطط لبدء كل شيء له تأثير على هذا القرار. سوف يحدد مزيج الدين وتمويل رأس المال الذي تستخدمه تكلفة رأس المال بالنسبة إلى عملك.
مصدرين أكثر تقليدية من رأس المال لعملك
إلى جانب الديون وتمويل رأس المال ، هناك مصدران تقليديان آخران لرأس المال بالنسبة لعملك. الإيرادات التشغيلية وبيع الأصول يمكن أيضا أن تولد المال لشركتك. جعل قرارات التمويل الخاصة بك بحكمة!