تقارن هذه النسب بين عبء الدين الإجمالي لشركة ما إلى أصولها أو حقوق الملكية ، مما يدل على مقدار أصول الشركة أدناه للمساهمين مقابل الدائنين. إذا امتلك المساهمون المزيد من الأصول ، يقال إن الشركة أقل استخدامًا. إذا كان الدائنون يمتلكون أغلبية الأصول ، يقال إن الشركة تتمتع برافعة مالية عالية. من الواضح أن نسب الرافعة المالية تساعد الإدارة والمستثمرين على فهم مستوى المخاطرة في هيكل رأس مال الشركة.
دعونا ننظر في عدد قليل من أهم.
نسبة الديون
تقيس نسبة الديون إجمالي التزامات الشركة مقابل إجمالي أصولها ويتم التعبير عنها كنسبة مئوية. ويعني ذلك قدرة الشركة على استيفاء التزاماتها مع أصولها ، أو عدد الأصول التي يتعين على الشركة بيعها لسداد جميع التزاماتها. ويبين عبء الديون الكلي للشركة.
يتم حساب نسبة الدين بقسمة إجمالي المطلوبات على إجمالي الأصول. كل من هذه الأرقام يمكن العثور عليها بسهولة في الميزانية العمومية.
تعتبر نسبة أقل ، 0.5٪ أو أقل ، مواتية ، مما يشير إلى الاستقرار وطول العمر. تعني النسبة 1 أن إجمالي الخصوم يساوي إجمالي الأصول. وبعبارة أخرى ، سيتعين على الشركة بيع جميع أصولها من أجل سداد التزاماتها.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
تقارن نسبة الدين إلى حقوق الملكية إجمالي دين الشركة إلى إجمالي حقوق المساهمين ، مما يشير إلى النسبة المئوية لتمويل الشركات التي تأتي من الدائنين والمستثمرين.
يشير ارتفاع نسبة الدين إلى حقوق المساهمين إلى أن المزيد من تمويل الدائنين (القروض المصرفية) يستخدم من تمويل المستثمرين (المساهمين).
يتم احتساب نسبة الدين إلى حقوق الملكية بقسمة إجمالي المطلوبات على إجمالي حقوق المساهمين. تعتبر نسبة الدين إلى حقوق الملكية نسبة ميزانية عمومية لأن جميع العناصر يتم الإبلاغ عنها في الميزانية العمومية. نسبة الدين إلى حقوق المساهمين 1 تعني أن المستثمرين والدائنين لديهم حصة متساوية في الأصول التجارية. عادة ما تعني نسبة الديون إلى حقوق المساهمين عادة وجود عمل أكثر استقرارًا من الناحية المالية.
نسبة الأسهم
تقيس نسبة الأسهم مقدار الأصول التي تمولها استثمارات المالكين من خلال مقارنة إجمالي حقوق المساهمين في الشركة إلى إجمالي الأصول. بعبارة أخرى ، بعد سداد جميع الخصوم ، كم من الأصول المتبقية التي سيحصل عليها المستثمرون. تقيس نسبة حقوق الملكية أيضاً مقدار ما تم تمويله من أصول الشركة من قبل المستثمرين ، أو حصة المستثمرين في الشركة.
يتم حساب نسبة حقوق الملكية بقسمة إجمالي حقوق المساهمين على إجمالي الأصول. تدرج جميع الموجودات وحقوق الملكية المدرجة في الميزانية العمومية في حساب نسبة حقوق الملكية. تعتبر نسبة الأسهم الأعلى مواتية لأنها تظهر أن المستثمرين لديهم ثقة وأنهم على استعداد لدعم هذه الشركة وأن الشركة أكثر استدامة وأقل مخاطرة.
تسمح نسب الرافعة المالية هذه لمالك الشركة بتحديد مدى قدرة الشركة على الوفاء بالتزاماتها طويلة الأجل. هذه النسب لا تستحق شيئًا ، أو القليل جدًا ، في عزلة. يجب أن تكون قادراً على القيام بتحليل الاتجاهات والتحليل الصناعي حتى تتمكن من تحديد مدى إدارة مركز الدين لديك.